总利润=现货收益+期货收益利息成本=247万+06万108万=199万元核心逻辑期货费用 被高估时 ，通过“买入现货卖出期货”锁定价差 ，到期时价差收敛即可获利风险控制需确保期货与现货的标的完全一致如沪深300指数，且忽略交易成本冲击成本等实际因素四案例启示期现套利依赖市场无效性。
期现套利利用期货市场和现货市场之间的不合理价差 ，通过在两个市场上进行反向交易 ，待价差趋于合理从而获利的交易期现套利需要同时关注期货市场和现货市场的费用 动态，以及两者之间的费用 关系三期货价差套利的计算及应用操作交易操作交易者要同时在相关合约上进行方向相反的交易 ，即同时建立一个多头 。
计算成本和利润在计算套利机会时 ，交易者需要充分考虑存储成本资金成本交易成本等，以确保期现套利的收益大于这些成本执行交易根据所选的套利策略现货买入期货卖空或逆向现货卖出期货买入 ，交易者需要在两个市场上同时执行交易持仓管理在套利过程中 ，交易者需要管理好期货合约的到期和现货 。
